Hvordan fungerer venturekapital?

Hvad er fordelene ved venturefinansiering? Hvem bør især overveje denne form for støtte? Hvad er risiciene ved at tage venturekapital for startups? Du vil finde svarene i denne artikel. Læs videre.

Hvordan fungerer venturekapital? – indholdsfortegnelse:

1. Hvad er venturekapital?
2. Hvem er venturekapital for?
3. Fordele og ulemper ved venturefinansiering
4. Hvad er risiciene ved at tage venturekapital?
5. Hvor finder man investorer?

Hvad er venturekapital?

Venturekapitalfonde er en form for ekstern finansiering opnået i bytte for en midlertidig tildeling af aktier i den finansierede virksomhed. Investoren i dette tilfælde er en enhed, der ønsker at optimere afkastet på den kapital, den har til rådighed, ved at investere den i en højpotentiel startup. Dermed er venturekapital en attraktiv form for finansiering for innovative startups med begrænsede finansielle ressourcer, men stort vækstpotentiale.

Hvem er venturekapital for?

Venturekapital er især dedikeret til forretningsenheder med en stærk forretningsmodel og betydeligt vækstpotentiale. Derfor er det nødvendigt, at den enhed, der ansøger om finansiering i denne form, har en vis markeds erfaring, hvilket giver investorerne en garanti for intensiv forretningsvækst.

Teknologi-, bioteknologi- og informationsteknologiske industrier er ofte de valgte investeringssektorer. Det er vigtigt, at kapitalmodtageren har en vis konkurrencefordel, som er årsagen til investorernes interesse. Det kan manifestere sig, for eksempel, på produkt-, service-, pris-, ledelses- eller markedsniveau.

En ordentlig struktur og præsentation af det projekt, der skal finansieres, er ligeledes vigtig. Venturekapital som en højrisiko investering kræver, at investoren overbevises om rentabiliteten af deres kapitalforpligtelse. Dermed er en VC-fond en attraktiv mulighed for virksomheder med en innovativ idé, som ofte er for risikabel i øjnene på traditionelle bankinstitutioner.

Fordele og ulemper ved venturefinansiering

Blandt fordelene ved at bruge venturekapital kommer den finansielle aspekt af investeringen bestemt i forgrunden. På denne måde opnår innovative virksomheder kapital, som ofte ikke er tilgængelig for dem fra nogen anden kilde, og som kan fremskynde udviklingen af virksomheden og dens projekter betydeligt. Alt dette uden at etablere nogen sikkerhed, hvilket ofte er et stort problem for virksomheder med begrænsede materielle ressourcer.

De finansierede enheder er heller ikke forpligtet til at betale regelmæssige rente-bærende afdrag – da investoren modtager udbytte. Omkostningerne er derfor direkte proportionale med de overskud, virksomheden tjener.

Startups, der bruger venturekapitalfonde, får dog meget mere end en kontantindsprøjtning. Dette skyldes, at investorer ofte er enheder med en etableret markedsposition, med en bred database, know-how, kontakter, infrastruktur, dokumenterede logistikkanaler og støtte fra specialister. Den risiko, som investorerne tager, får dem til at bekymre sig om succesen med venturet – så man kan regne med deres omfattende støtte, som direkte oversættes til de fordele, de modtager som aktionærer.

VC-fonden er en form for finansiering, der garanterer stabilitet for startups. Samarbejdet etableres under deres vækstfase, hvilket lover godt for samarbejdet med en investor, der sandsynligvis vil ønske at fortsætte med at finansiere venturet. Selv hvis deres holdning var anderledes, vil det dog ikke være let at trække sig ud af aftalen uden enighed fra begge sider.

Når det kommer til omkostningerne ved denne type finansiering, vil de bestemt ikke overstige fordelene – trods alt er det andelen af virksomhedens overskud, der er investorens belønning. Det faktum, at de var villige til at satse på en bestemt virksomhed, bygger billedet af sidstnævnte som lovende – dette kan igen tiltrække yderligere investorer. Forbedring af kapitalstrukturen øger også kreditværdigheden, hvilket kan accelerere væksten yderligere.

Hvad er risiciene ved at tage venturekapital?

På trods af de nævnte fordele ved at tage VC-fonde, er der også visse risici forbundet med det. Dette stammer fra det faktum, at investoren i dette tilfælde bliver aktionær i virksomheden, og derfor får visse privilegier, der begrænser din kontrol over virksomheden. Dermed må du regne med betaling af udbytte, magtfordeling i virksomheden og behovet for at konsultere beslutninger med investoren.

Desuden er ulempe ved at tage VC-fonde den tid, der kræves for at implementere denne form for finansiering, som normalt er omkring et år fra den dag, parterne kommer i kontakt. Høj risiko kommer med relativt høje omkostninger. Den gennemsnitlige afkast, som investoren forventer i dette tilfælde, går ikke under tærsklen på 30%. Stigningen i virksomhedens værdi oversættes også til aktiekurserne, som investoren køber meget billigere under den indledende vækstfase.

Hvor finder man investorer?

Der er mange platforme på internettet, der tilbyder lister over investorer efter land eller region. En af de mere populære sider med global rækkevidde er OpenVC. OpenVC er en platform, der giver grundlæggere af teknologivirksomheder mulighed for at forbinde med investorer. Du kan bruge tjenesten gratis eller betale for et premium medlemskab. At finde investorer er hurtigt og intuitivt, og den nuværende database inkluderer mere end 5.000 virksomheder. Kontakter kan nemt filtreres efter mål lande, startup udviklingsfaser og krav osv.

Læs også: Startup-salg. 3 nyttige salgstips til startups.

Hvis du kan lide vores indhold, så bliv en del af vores travle bier-fællesskab på Facebook, Twitter, LinkedIn, Instagram, YouTube, Pinterest, TikTok.